Technique Versus analyse fondamentale dans le Forex Il ya un grand débat sur quel type d'analyse est mieux pour un commerçant. Est-il préférable d'être un trader fondamental ou un commerçant technique Dans les prochaines minutes, nous allons explorer quelle est la différence entre ces deux types de commerçants et quelles informations qu'ils ont tendance à regarder. L'analyse fondamentale consiste à évaluer le bien-être économique d'une entité, sans tenir compte de ses mouvements de prix. Pour les commerçants du marché boursier, ils examineraient les bénéfices, les dépenses, les actifs et les passifs de la société. Les commerçants fondamentaux utiliseront ces points de données pour déterminer la santé de l'entreprise. Si leur bien-être économique tend à mieux au fur et à mesure que leurs revenus et leur bilan se multiplient, les investisseurs fondamentaux peuvent acheter le stock de la firme en prévision de la croissance de la demande pour les actions de cette firme. Nous avons des points de données similaires en devises, à l'exception de l'ensemble de l'économie plutôt que d'une entreprise spécifique. Un trader forex fondamentale analysera l'inflation pays, l'équilibre commercial, le produit intérieur brut, la croissance de l'emploi et même leur taux d'intérêt de référence de la banque centrale. En évaluant la tendance relative de ces points de données, un commerçant analyse la santé relative de l'économie du pays et l'opportunité de négocier le mouvement futur de leur monnaie. L'analyse technique implique la reconnaissance de formes sur un tableau de prix. Pour les négociants en actions, ils analyseront le prix du volume des actions échangées sur l'échange. Si les prix sont en mouvement plus haut sur l'augmentation du volume, les commerçants verront la demande pour les actions de cette entreprise actions de stock et acheter. Les commerçants peuvent également rechercher des modèles de prix sur la carte comme des triangles, des drapeaux et des doubles fonds. Basé sur le modèle, un commerçant déterminera les points d'entrée et de sortie pour le stock. Un commerçant technique n'est pas aussi préoccupé par pourquoi quelque chose se déplace parce que les tendances et les modèles sur les cartes sont leurs signaux. Forex a beaucoup des mêmes outils techniques qui sont utilisés dans le commerce des actions. Un trader technique de forex évaluera l'action de prix, la tendance, le soutien et les niveaux de résistance. Bon nombre des modèles utilisés dans le négoce d'actions sont également négociés en devises, y compris ceux mentionnés ci-dessus. En outre, les indicateurs et les oscillateurs ajoutés à un tableau des prix sont très similaires entre les marchés boursiers et de change. Moyennes mobiles. Bandes de Bollinger. MACD. Relative Strength Index (RSI), et stochastique tend à être quelques-uns des outils les plus courants dans une boîte à outils commerçants techniques. Ceci est un résultat de la facilité d'utilisation des indicateurs et la clarté du signal qu'il fournit. L'analyse technique ne comprend pas lsquoblack magicrsquo que beaucoup de fondamentalistes revendiquent. Commencer dans l'analyse technique peut être fait rapidement en évaluant l'orientation et la force des tendances. Après avoir parlé à des milliers de personnes dans nos webinaires, séminaires et twitter, mon observation est que l'analyse technique tendance est intégrée dans la plupart des facettes de la négociation. Les commerçants utiliseront l'analyse des tendances pour les aider à déterminer quelle paire au commerce et la direction de le négocier. (Créé par Jeremy Wagner) Ci-dessus est un exemple de la façon dont un trader technique remarquerait cette tendance 6000 pip où l'AUD est très forte par rapport à un EUR très faible (qui est pourquoi le taux est en baisse). Un opérateur négocierait dans la direction de cette tendance en vendant la paire EURAUD (vendant l'euro tout en achetant simultanément l'AUD). En conclusion, il existe deux types communs d'analyse (fondamentale et technique). La plupart des commerçants utilisent une combinaison des deux lors de la prise de leurs décisions de négociation de la monnaie à commercer, quand entrer, et quand sortir. --- Écrit par Jeremy Wagner, instructeur de commerce de plomb, éducation de DailyFX Pour contacter Jeremy, email jwagnerdailyfx. Suivez-moi sur Twitter à JWagnerFXTrader. DailyFX fournit des nouvelles forex et des analyses techniques sur les tendances qui influencent les marchés monétaires mondiaux. Analyse technique: Vs fondamentale. Analyse technique L'analyse technique et l'analyse fondamentale sont les deux principales écoles de pensée sur les marchés financiers. Comme nous l'avons mentionné, l'analyse technique examine le mouvement des prix d'un titre et utilise ces données pour prédire ses mouvements de prix futurs. L'analyse fondamentale, d'autre part, examine les facteurs économiques, connus sous le nom de fondamentaux. Permet d'entrer dans les détails de la façon dont ces deux approches diffèrent, les critiques contre l'analyse technique et comment l'analyse technique et fondamentale peut être utilisé ensemble pour analyser les titres. Les tableaux des différences par rapport aux états financiers Au niveau le plus élémentaire, un analyste technique s'approche d'une question de sécurité à partir des graphiques, tandis qu'un analyste fondamental commence par les états financiers. (Pour plus de détails, voir Introduction à l'analyse fondamentale et à l'analyse avancée des états financiers.) En examinant le bilan. Le tableau des flux de trésorerie et le compte de résultat. Un analyste fondamental tente de déterminer la valeur d'une entreprise. En termes financiers, un analyste tente de mesurer la valeur intrinsèque d'une entreprise. Dans cette approche, les décisions d'investissement sont assez faciles à faire - si le prix d'un stock des métiers inférieurs à sa valeur intrinsèque, son un bon investissement. Bien qu'il s'agisse d'une simplification excessive (l'analyse fondamentale va au-delà des seuls états financiers) aux fins de ce tutoriel, ce principe simple est vrai. Les commerçants techniques, d'autre part, croient qu'il n'y a aucune raison d'analyser les fondamentaux d'une entreprise parce que ceux-ci sont tous comptabilisés dans le prix des actions. Les techniciens croient que toutes les informations dont ils ont besoin sur un stock peuvent être trouvés dans ses cartes. Time Horizon L'analyse fondamentale prend une approche relativement à long terme pour analyser le marché par rapport à l'analyse technique. Alors que l'analyse technique peut être utilisée sur une période de quelques semaines, jours ou même minutes, l'analyse fondamentale examine souvent les données sur un certain nombre d'années. Les différents délais que ces deux approches utilisent est le résultat de la nature du style d'investissement auquel ils adhèrent chacun. Il peut prendre beaucoup de temps pour la valeur d'une entreprise à se refléter sur le marché, alors quand un analyste fondamental estime la valeur intrinsèque, un gain n'est pas réalisé jusqu'à ce que le cours du marché des stocks monte à sa valeur correcte. Ce type d'investissement est appelé investissement de valeur et suppose que le marché à court terme est faux, mais que le prix d'un stock en particulier va corriger lui-même sur le long terme. Ce long terme peut représenter un échéancier aussi long que plusieurs années, dans certains cas. (Pour plus de renseignements, lisez Warren Buffett: comment il le fait et ce qui est Warren Buffetts investir style) En outre, les numéros analysés par un fondamentaliste ne sont libérés que sur de longues périodes de temps. Les états financiers sont déposés trimestriellement et les variations du bénéfice par action n'apparaissent pas quotidiennement, comme les données sur les prix et le volume. Rappelez-vous aussi que les fondamentaux sont les caractéristiques réelles d'une entreprise. La nouvelle direction ne peut pas mettre en œuvre des changements radicaux du jour au lendemain et il faut du temps pour créer de nouveaux produits, des campagnes de marketing, des chaînes d'approvisionnement, etc. La raison pour laquelle les analystes fondamentaux utilisent un échéancier à long terme est que les données qu'ils utilisent pour analyser un stock Est généré beaucoup plus lentement que les données de prix et de volume utilisées par les analystes techniques. Trading vs investir Non seulement l'analyse technique est plus à court terme que l'analyse fondamentale, mais les objectifs d'un achat (ou d'une vente) d'un stock sont généralement différents pour chaque approche. En général, l'analyse technique est utilisée pour un métier. Tandis que l'analyse fondamentale est utilisée pour réaliser un investissement. Les investisseurs achètent des actifs qu'ils croient peuvent augmenter en valeur, tandis que les commerçants achètent des actifs qu'ils croient pouvoir vendre à quelqu'un d'autre à un prix plus élevé. La ligne entre un métier et un investissement peut être floue, mais elle caractérise une différence entre les deux écoles. Les critiques Certains critiques considèrent l'analyse technique comme une forme de magie noire. Ne soyez pas surpris de les voir remettre en question la validité de la discipline au point où ils se moquent de ses partisans. En fait, l'analyse technique n'a que récemment commencé à jouir d'une certaine crédibilité dominante. Alors que la plupart des analystes sur Wall Street se concentrer sur le côté fondamental, à peu près n'importe quel courtage important emploie maintenant des analystes techniques ainsi. Une grande partie de la critique de l'analyse technique a ses racines dans la théorie universitaire - en particulier l'hypothèse de marché efficace (EMH). Cette théorie dit que le prix du marché est toujours le bon - toute information sur le commerce passé est déjà reflété dans le prix du stock et, par conséquent, toute analyse pour trouver des titres sous-évalués est inutile. Il existe trois versions d'EMH. Dans la première, appelée efficacité forme faible. Toutes les informations sur les prix passés sont déjà incluses dans le prix courant. Selon l'efficacité de la forme faible, l'analyse technique ne permet pas de prédire les mouvements futurs car toutes les informations antérieures ont déjà été comptabilisées et, par conséquent, l'analyse des mouvements des stocks par rapport aux cours ne donnera aucune idée de ses mouvements futurs. Dans la seconde, l'efficacité de forme semi-forte. On prétend également que l'analyse fondamentale n'a guère d'utilité pour trouver des possibilités d'investissement. Le troisième est l'efficacité de forme forte. Qui stipule que toute l'information sur le marché est comptabilisée dans un cours d'actions et ni l'analyse technique ni fondamentale ne peut fournir aux investisseurs un avantage. La grande majorité des universitaires croient au moins à la version faible d'EMH, donc, de leur point de vue, si l'analyse technique fonctionne, l'efficacité du marché sera remise en question. (Pour plus d'informations, lisez ce qui est l'efficacité du marché et de travailler à travers l'hypothèse de marché efficace.) Il n'y a pas de bonne réponse quant à savoir qui est correct. Il ya des arguments à faire des deux côtés et, par conséquent, c'est à vous de faire les devoirs et de déterminer votre propre philosophie. Peuvent-ils coexister? Bien que l'analyse technique et l'analyse fondamentale soient perçues par beaucoup comme des pôles opposés - l'huile et l'eau de l'investissement - de nombreux participants du marché ont connu un grand succès en combinant les deux. Par exemple, certains analystes fondamentaux utilisent des techniques d'analyse technique pour déterminer le meilleur moment pour entrer dans une sécurité sous-évaluée. Souvent, cette situation se produit lorsque la sécurité est sévèrement surélevée. En entrant dans le calendrier d'un titre, les gains sur l'investissement peut être grandement améliorée. Alternativement, certains commerçants techniques pourraient regarder les fondamentaux pour ajouter de la force à un signal technique. Par exemple, si un signal de vente est donné à travers des modèles techniques et des indicateurs, un commerçant technique pourrait chercher à réaffirmer sa décision en examinant certaines données fondamentales clés. Souvent, avoir à la fois les fondamentaux et techniques de votre côté peut fournir le meilleur scénario pour un métier. Tout en mélangeant certaines des composantes de l'analyse technique et fondamentale n'est pas bien accueilli par les groupes les plus dévoués dans chaque école, il ya certainement des avantages à au moins comprendre les deux écoles de pensée. Dans les sections qui suivent, jetez un œil plus détaillé à l'analyse technique.
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